Protiinflační dluhopisy: Kde je zakoupit a čím je nahradit, když zrovna nejsou?
Protiinflační dluhopisy jsou cenné papíry, které mají za cíl ochránit investované peníze před inflací. Byly vydávány jako Dluhopisy Republiky Ministerstvem financí ČR. Aktuálně jsou však emise ze strany státu pozastaveny a další tranše protiinflačních dluhopisů prozatím nejsou vydány. Proto nákup státních dluhopisů v roce 2025 ve formě protiinflačních dluhopisů není možný.
Pokud máte zájem investovat do protiinflačních dluhopisů a zklamalo vás, že aktuálně nejsou k dostání, máte několik variant, jak postupovat. Můžete počkat, zda Ministerstvo financí emituje další emisi protiinflačních dluhopisů, kterou byste mohli zakoupit. A pokud nechcete čekat a rádi byste své peníze před inflací ochránili už teď, můžete zkusit alternativu. Tou jsou firemní dluhopisy.
Firemní dluhopisy mohou snadno plnit i roli protiinflačního dluhopisu. Jde o rizikovější investici, která ale nabízí výnosy až 11 % ročně. Nejen že tak své úspory ochráníte před vysokou mírou inflace, ale časem vám vaše investice hodí i nějakou tu korunu navíc. A to se vždycky hodí.
/)
/)
Nenechte své peníze ztrácet hodnotu
Jak tedy zajistit, aby vaše úspory neztrácely na hodnotě s neustále rostoucí mírou inflace? Vyzkoušejte firemní dluhopisy, které ochrání vklady proti inflaci, poněvadž jejich výnos je v dlouhodobém hledisku oproti jiným investičním nástrojům vysoký.
Investujte již od 5 000 Kč
Vyzkoušejte investování na naší platformě
Bez poplatků a pevným výnosem až 11 % ročně
/)
Výhody protiinflačních dluhopisů
Relativně bezpečný způsob investování. Dluhopisy jsou bezpečnější investicí než např. akcie.
Ochrana vložených prostředků před inflací.
Možnost nákupu online a bez poplatků.
Od 1. ledna 2021 výnos u státních dluhopisů nepodléhá zdanění.
Jak bezpečně nakoupit české dluhopisy firem?
Nejprve potřebujete mít založený tzv. majetkový účet pro evidenci dluhopisů
na kterém budou tyto protiinflační dluhopisy evidovány. Ten si můžete zřídit zdarma pomocí služby Identita občana nebo osobně na pobočkách tzv. distributorů. Těmi jsou Česká spořitelna nebo ČSOB, kde však za tuto službu zaplatíte poplatek v řádu několika málo stokorun. Důležité je také vědět, za kolik můžete protiinflační dluhopisy nakoupit.
Minimální výše nákupu u státních protiinflačních dluhopisů je 1 000 Kč
maximální pak 50 000 000 Kč na jedno rodné číslo. Protiinflační dluhopisy lze také předčasně odkoupit 1× ročně v předem stanovených termínech. V případě předčasného odkupu vám bude vyplaceno vše pouze do výše 500 000 Kč, ale co bude nad tuto částku, bude zkráceno na 50 %. Pokud tedy chcete investovat milion a více, je výhodnější tuto částku rozložit alespoň na dvě osoby.
/)
Jaké jsou alternativy státních protiinflačních dluhopisů?
Další možností, jak zhodnotit své úspory nebo se dokonce dostat nad inflaci, jsou investice do podílových fondů nebo akcií. Mohou sice přinést vyšší zisk, ale také ztrátu. Na rozdíl od vkladů v bankách nebo stavebních spořitelnách je totiž nechrání státní systém pojištění vkladů. Je to tedy rizikovější druh investice.
Nezkušený investor, který nechce úplně přijít o své úspory, by se tak měl raději vyhnout přímému nákupu především různých zázračných investic slibujících vysoké roční zhodnocení.
Investovat můžete také do firemních dluhopisů, které jsou v ideálním případě zajištěné nemovitostmi nebo jiným hmotným majetkem. A firemní dluhopisy nemusí mít jen funkci protiinflačního dluhopisu. Navrch vám mohou peníze i zhodnotit. Provedeme vás krok za krokem a ukážeme vám, že investování není zas tak složité a může to být vlastně i zábava.
Jaké jsou nevýhody protiinflačních dluhopisů firem?
I firemní protiinflační dluhopisy mají svá pro a proti. Jde o investici, která může přinést vyšší zisk, ale spolu s ní podstupujete i o něco vyšší riziko. V případě poklesu cen nebude emitent schopen splatit dluhopis v plné výši. Také tyto dluhopisy mohou být složitěji a obtížněji obchodovatelné než tradiční státní protiinflační dluhopisy. V neposlední řadě nemusí být vhodné pro všechny typy investorů. Například ti, kteří hledají stabilitu a zaručené výnosy, mohou raději investovat do tradičních státních dluhopisů než do protiinflačních dluhopisů.
U firemních protiinflačních dluhopisů je také problematické, že mohou být poměrně složité, nejsou ideální pro všechny typy investorů a že existuje také určité riziko, že emitent nebude schopen dluhopis v případě poklesu cen plně splatit.
Další nevýhodou je, že s rostoucím rizikem (protože toto zvýšené riziko investorům nekompenzují) klesá jejich výnos. Tyto výhody tedy mohou být vhodnější pro jiný typ lidí nebo trhů než pro jiné.
Není tedy vhodné investovat všechny volné peníze právě do firemních protiinflačních dluhopisů. Mohou ale sloužit jako dobré doplnění již existujícího portfolia, kde se snažíte své investice diverzifikovat. Kvalitním prověřením firmy a kvalitní volbou konkrétního emitenta navíc podstoupené riziko snižujete.
Protiinflační dluhopisy
ZVOLTE SKVĚLOU ALTERNATIVU
Vyplatí se v roce 2025 nakoupit protiinflační dluhopisy firem?
Před nákupem protiinflačních dluhopisů firem je dobré mít alespoň základní přehled o tom, na jakém principu dluhopisy fungují a dle čeho je vybírat.
Aby se vám nákup protiinflačních dluhopisů firem vyplatil, volte ty, které jsou zajištěné nemovitostmi či jiným hmotným majetkem. Mějte však na paměti, že neexistuje nic takového jako investice bez rizika. Dokonce i státní dluhopisy mohou ztratit hodnotu, pokud se zvýší úrokové sazby.
Před rozhodnutím o investici do protiinflačních dluhopisů nebo jakéhokoliv jiného typu investice je dobré se nechat informovat od někoho, kdo má s investováním nejen do dluhopisů zkušenosti.
Vždy záleží na vašich investičních cílech a ochotě riskovat. Obecně platí, že čím vyšší je možný výnos, tím vyšší je i možné riziko. A platí to i naopak – čím nižší riziko podstupujete, tím nižší bude i potenciální výnos. Je proto potřeba najít ideální míru rizika vzhledem k výnosům, kterou jste ochotni podstoupit.